Your Local Mortgage Lender
Located in Fairfax, Virginia
Personalized Mortgage Experience
Andrea Kling offers personalized service and loan options you'll love. We shop multiple lenders to find the best rate and product for you, getting you into your dream home faster.
With wholesale interest rates and cutting-edge technology, we make the mortgage process seamless. Trust the experts who focus solely on mortgages. Support your local community and experience elite client service.
Let us help you achieve your homeownership dreams!
The Home Loan Process
Mortgage Pre-Approval
Get pre-approved from one of our Loan Officers to see how much you can afford.
House Shopping
Work with a trusted Real Estate Agent to find a home you would like to move into.
Loan Application
Complete your home loan application to get the lending process started.
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Mortgage Programs
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Home Loan Options
Our experienced mortgage advisors will walk you through the best mortgage loan program that will fit your specific scenario.
Conventional Home Loans.
FHA Home Loans.
USDA Home Loans.
VA Home Loans.
Frequently Asked Questions
How often can I refinance my mortgage?
There is no limit to the number of times you can refinance. However, you must qualify every time you apply and there will be costs associated with closing the loan each time.
Can I buy a home if I do not have money for a down payment?
Yes! There are a number of bond programs that offer low or no down payment financing options.
How do I know which mortgage is right for me?
The key to choosing the right mortgage is to understand the range of options and features available to you, as well as your budget, circumstances, and goals. Our licensed mortgage professionals are here to help you navigate that process. The more you know, the more comfortable and confident you will be choosing the best option for you and your family.
How long will the loan process take?
The Truth in Lending Act (TILA) does not permit a lender to close a loan until at least seven (7) business days have passed from the date your application was received. A typical home loan takes 30 days, as a number of third-party services such as appraisals, title work, and credit are required in conjunction with the mortgage process. Once you familiarize your Loan Officer with the details of your specific loan scenario, they will be able to provide you with a more specific timeline.
Will I qualify for a home loan?
The only way to find out is to speak with a qualified mortgage professional. Our Loan Officers have helped numerous clients who didn’t know if they could qualify to become home owners. We take the time to understand your financial situation and long-term financial goals, and then match you with the loan program that best fits your needs. Your approval for a loan may also largely depend on the price of the home you are financing. Getting pre-qualified prior to beginning your home search can give you an idea of what you may be able to afford.
Why do people refinance their mortgages?
Homeowners typically refinance to save money, either by obtaining a lower interest rate or by reducing the term of their loan. Refinancing is also a way to convert an adjustable loan to a fixed loan or to consolidate debts.
How much money will I have to pay upfront to buy a home?
This question does not have a simple, one-size-fits-all answer. The exact amount will depend on the price of the home you buy as well the type of mortgage financing you choose. Depending on your loan program, your down payment could be as much as 20% of the home’s price or as little as 3%, while some loans require no down payment at all.
Can I get a mortgage after bankruptcy?
You may still qualify for a home loan even if you have experienced a bankruptcy. The best way to find out if you qualify is to talk with a Loan Officer to discuss your options. Be sure to bring all paperwork regarding your bankruptcy so your Loan Officer can find the program that best fits your situation.
Should I lock my interest rate now, or wait until we are closer to our closing?
Interest rates fluctuate all day, every day. If an interest rate is good, it may be in your best interest to lock now. If you wait, you run the risk of an increase in rates later. If you are concerned that rates may go down after you lock, contact your Loan Officer to discuss your options. Some programs allow you to lock for an extended period and choose to lower your rate should a better one become available.
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¿INVERTIR EN BIENES RAÍCES O EN LA BOLSA?
Si tienes dinero disponible para invertir, probablemente te hayas hecho esta pregunta:
“¿Debería invertir en bienes raíces o poner mi dinero en la bolsa?”
No existe una respuesta universal. Ambas pueden ser estrategias de inversión interesantes, pero funcionan de maneras muy diferentes. La mejor opción depende de tus objetivos, tolerancia al riesgo, necesidad de liquidez y de cuánto quieres involucrarte en tu inversión.
BIENES RAÍCES
Los bienes raíces son un activo tangible. Puedes comprar una propiedad, alquilarla, beneficiarte potencialmente de su apreciación y utilizar financiamiento para controlar un activo que vale más que el dinero que inicialmente invertiste.
Por ejemplo, un inversionista podría utilizar $60,000 para la compra de una propiedad de inversión de $300,000 y financiar el resto.
La posibilidad de utilizar leverage o apalancamiento es una de las principales diferencias entre los bienes raíces y la inversión directa en acciones.
Posibles ventajas de los bienes raíces
Cash flow: Una propiedad de alquiler puede generar ingresos mensuales. Idealmente, estos ingresos pueden ayudar a cubrir el mortgage, taxes, insurance, mantenimiento y otros gastos.
Leverage: El financiamiento hipotecario permite comprar un activo más grande sin tener que pagar el precio completo en efectivo.
Appreciation: Si la propiedad aumenta de valor con el tiempo, el inversionista puede construir equity.
Control: A diferencia de tener acciones de una empresa, una propiedad te permite tener un mayor control directo sobre el activo. Puedes hacer mejoras, administrar la propiedad y tomar decisiones que potencialmente pueden afectar su valor o ingresos.
Pero los bienes raíces también tienen desventajas
Los bienes raíces requieren más capital y pueden tener costos iniciales importantes, como el down payment y closing costs.
También existen gastos y responsabilidades continuas, como mantenimiento, property taxes, insurance, períodos sin inquilinos y, dependiendo de la situación, la administración de los tenants o de un property manager.
Además, a diferencia de las acciones, los bienes raíces no son muy líquidos. Generalmente no puedes vender una propiedad tan rápidamente como puedes vender una inversión en la bolsa.
LA BOLSA
Invertir en la bolsa significa comprar participación en empresas o invertir a través de fondos como ETFs y mutual funds.
Una de sus principales ventajas es la liquidez. Generalmente puedes comprar o vender estas inversiones mucho más fácilmente que una propiedad.
También puedes diversificar tu dinero entre diferentes empresas, industrias o mercados sin tener que comprar varias propiedades físicas.
Posibles ventajas de la bolsa
Liquidez: Generalmente puedes comprar y vender tus inversiones rápidamente.
Diversificación: Puedes distribuir tu inversión entre diferentes empresas y sectores.
Menor capital inicial: No necesitas cientos de miles de dólares para comenzar a invertir.
Menos trabajo operativo: A diferencia de una propiedad de alquiler, normalmente no tienes que encargarte de tenants, reparaciones o mantenimiento.
Pero la bolsa también tiene riesgos
Los precios de las acciones pueden fluctuar considerablemente, incluso en períodos cortos.
A diferencia de una propiedad, no tienes control directo sobre las empresas en las que inviertes y no existe garantía de que tu inversión aumente de valor.
También es importante recordar que el rendimiento pasado no garantiza resultados futuros.
ENTONCES, ¿CUÁL ES MEJOR?
La respuesta depende de lo que quieras lograr.
Si valoras la liquidez, diversificación y una inversión que requiera menos participación directa, la bolsa podría ser una mejor opción para ti.
Si buscas un activo tangible, potencial rental income, leverage y mayor control directo, los bienes raíces pueden resultar más atractivos.
Y no necesariamente tienes que elegir solo uno.
Algunos inversionistas combinan bienes raíces con inversiones financieras para diversificar su portafolio.
EN RESUMEN
Los bienes raíces y la bolsa no son inversiones en las que una sea siempre mejor que la otra.
Simplemente ofrecen diferentes maneras de construir patrimonio, con distintos niveles de riesgo, liquidez, participación y potencial de rendimiento.
Antes de invertir, pregúntate:
¿Cuáles son mis objetivos? ¿Cuánto riesgo estoy dispuesto a asumir? ¿Cuánta liquidez necesito? ¿Y cuánto quiero involucrarme en mi inversión?
La mejor inversión no necesariamente es la que parece más emocionante. Es la que encaja con tus objetivos financieros y con tu estrategia general de inversión.
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